2025年3月4日，比亚迪股份有限公司（以下简称“比亚迪”）发布公告，公司计划以每股335.2港元的价格配售1.298亿股H股，募集资金约435.09亿港元（约合人民币408亿元），主要用于集团研发投入、海外业务发展、补充营运资金以及一般企业用途。

本次配售，由高盛（亚洲）有限责任公司、UBS AG Hong Kong Branch及中信里昂证券有限公司（中信里昂证券是中信证券的全资子公司，也是中信证券推进其国际业务和海外运营的重要平台）担任整体协调人、配售代理及资本市场中介人；由招银国际融资有限公司担任牵头经办人。

此次配售投资者认购登记于3月3日当天启动并完成，属于典型的“闪电配售”模式，不仅是过去十年全球汽车行业规模最大的股权再融资项目，也是全球汽车行业有史以来规模最大的闪电配售项目、香港市场有史以来规模第二大的闪电配售项目及香港市场工业领域有史以来规模最大的闪电配售项目。

配股筹资435亿港元

2025年3月3日(收市时间后)，比亚迪与配售代理订立配售协议，根据配售协议所列条款并在配售协议所列条件的规限下，公司同意按配售价每股H股335.2港元发行配售股份(即公司将根据配售协议的条款并遵守其中的条件，发行1.298亿股新H股)，而配售代理已分别单独同意作为公司的代理，以按尽力基准促使承配人按配售价购买配售股份。

配售股份相当于现有已发行10.98亿股H股的约11.82%，及于本公告日期已发行股份总数的约4.46%。假设从本公告日期起至配售完成，除发行配售股份外，公司已发行股本没有其他变化，则配售股份约占经扩大已发行H股数目约10.57%及配售股份配发及发行后经扩大已发行股份总数的约4.27%。公司将向联交所申请配售股份在联交所上市及买卖，遵守中国证监会规定并完成与本次配售有关的中国证监会备案。

公告显示，假设所有配售股份全数配售，配售所得款项总额预计约为435.09亿港元，而经扣除佣金和估计费用后的配售所得款项净额预计约为433.83亿港元。配售所得款项净额拟作集团研发投入、海外业务发展、补充营运资金以及一般企业用途。

全球新能源车市场销量冠军

比亚迪作为全球新能源汽车行业先行者和领导者，凭借11万工程师的研发团队和在新能源汽车核心技术领域的雄厚积累，在新能源汽车的电动化、智能化、高端化和国际化等方面持续发力，奠定了公司于全球新能源汽车行业的领导地位，加速推动全球汽车产业转型升级进程。

在新能源汽车竞争日趋激烈的背景下，比亚迪通过技术革新持续走在新能源汽车智能化的前沿，率先提出“整车智能”、“全民智驾”战略，构建起“天神之眼”技术矩阵，全系车型搭载高阶智驾技术，加速高阶智驾的普及。

通过创新技术的量产成熟和对用户需求的精准洞察，比亚迪已构建“比亚迪”品牌、“方程豹”品牌、“腾势”品牌及“仰望”品牌在内的多品牌梯度布局，覆盖从家用到豪华、从大众到个性化，满足用户多方位全场景用车需求。

在巩固和扩大国内市场发展优势的同时，比亚迪依托科技领先、安全领先、质量领先、市场领先的全面实力，汽车业务出海全面提速，产品和渠道持续拓展，本土化工厂陆续投产。目前，比亚迪新能源汽车足迹已覆盖全球六大洲，遍布100多个国家和地区的400多个城市；在海外建厂方面，比亚迪目前已在匈牙利、乌兹别克斯坦、泰国、巴西等国家设有乘用车工厂；在“国车自运”方面，比亚迪已经建设自己的滚装船队，并先后投放“开拓者一号”“常州号”“合肥号”。

据中汽协最新数据显示，2024年，我国出口汽车585.9万辆，同比增长19.3%。在整车出口前十名的企业中，比亚迪新能源汽车出口销量达43.3万辆，同比增长71.8%，增速位列中国汽车品牌第一。

2024年度，比亚迪销量超427万辆，其中新能源乘用车销量超425万辆，同比增幅41.1%，不仅摘下中国汽车市场车企销量冠军、中国汽车市场品牌销量冠军，也再度成为全球新能源车市场销量冠军。

2025年1-2月，比亚迪新能源汽车累计销量达到62.34万辆，同比增长92.52%，表现强劲，延续了其在全球新能源汽车市场的领先地位。

引领新能源汽车浪潮

本次配售将进一步助力公司在新能源汽车国际化领域的战略布局，加速公司在海外产能建设、渠道布局、品牌力强化等方面的步伐，推动公司出海业务实现跨越式增长。

值得一提的是，本次融资成功吸引了全球众多顶级长线、主权基金、中东战略投资人在内的投资者参与，认购订单多倍覆盖，充分彰显了全球投资人对比亚迪发展前景的坚定看好，进一步丰富了公司股东基础。

未来，比亚迪将持续在智能化领域进行研发投入，在新能源汽车行业下半场发展中把握重要机遇。在高端化方面，公司将用科技重塑新能源时代高端品牌价值观。此外，公司将持续拓展海外业务布局，巩固全球新能源汽车行业的领导地位，为中国汽车打开新的市场窗口和国际化机遇，助力中国汽车产业引领全球新能源汽车浪潮。